利率3.5%、规模11亿元,龙湖第三次发行中债增进担保中票

龙湖已累计发行中债增进债券46亿元,是截至目前发行规模最大的房企。

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8月30日,龙湖集团成功发行2023年第一期中期票据,发行规模11亿元,期限3年,利率为3.5%。该债券由中债信用增进投资股份有限公司(以下简称“中债增进”)提供全额无条件不可撤销的连带责任保证担保,由中国工商银行、中国银行、中国建设银行以及中国邮政储蓄银行四大国有银行联合承销。

这也是自去年以来,龙湖第三次发行中债增进担保中票。

2022年8月,龙湖发行2022年第一期中期票据,规模15亿元,为中债增进提供全额担保增信支持的首单民营房企债券;2022年11月,龙湖发行规模为20亿元的中期票据,是央行“第二支箭”延期并扩容政策实施后民营房企发行的首单债券。至今,龙湖累计发行中债增进债券规模达到46亿元,是截至目前发行规模最大的房企。

业内人士认为,龙湖接连三次中债增进债券的成功发行,反映了监管层对优质民企合理融资需求的大力支持,也说明龙湖作为优质房企的代表,始终保持着自身的财务稳健并获得监管层的认可。

今年以来,房地产公司中新湖中宝、新城控股、中骏集团、金辉集团等先后成功发行中债增进债券,规模分别为7亿元、8.5亿元、7亿元、8亿元,利率均在4%及以上。

据龙湖集团2023年中期业绩报告显示,上半年公司合同销售额达985.2亿元,同比增长15%,核心权益后净利65.9亿元,同比稳中有升并达到历史新高。上半年营业收入620亿元,其中,由运营及服务业务组成的经营性收入约122亿元,同比增长10.4%,经营性利润占比已超半数。

业务稳健发展的同时,龙湖始终保持财务自律,截至8月18日,其现金短债倍数为2.4倍,短债占比维持在10%左右,在手现金超过724亿元,在行业面临困境的情况下,龙湖依然保有充足的资金储备和融资主动性。

龙湖集团首席财务官赵轶在中期业绩会上表示,公司融资渠道多元且通畅,银行授信,开发性物业贷款、港币银团以及中债增进债券均有充足的余额,公司执行“还得多借得少”策略,主动压降外债。此外,7-8月,龙湖已累计偿还共计83.7亿元公司债,至此,2023年内境内到期公司债已基本还清,仅余11月到期的1.19亿元。

基于龙湖良好的业绩和财务表现,截至目前,穆迪、标普、惠誉三大国际评级机构均给予龙湖投资级评级,认为公司业绩符合预期,流动性充足。

就在龙湖中票发行的同一天,中国人民银行召开金融支持民营企业发展工作推进会,会议提出,将在债券方面推动民营企业债券融资支持工具扩容、增量、提效,扩大民营企业债券融资规模,鼓励和引导机构投资者尤其是银行,加大对民营企业债券的配置。